daily pastebin goal
56%
SHARE
TWEET

Untitled

Gotz Aug 3rd, 2017 (edited) 16,238 Never
Not a member of Pastebin yet? Sign Up, it unlocks many cool features!
  1. FAQ для инвесторов
  2.  
  3. Если у тебя появились деньги:
  4. 1) Для начала закрой все кредиты, проблемы
  5. 2) Сделай стабфонд на черный день/экстренный случай. Минимум 3 твоих ЗП
  6. 3) Если что-то осталось после этого, то начинаем:
  7.  
  8. Выбери тип инвестирования:
  9. _________________________________________________________________________________________________________________________
  10.  
  11. [b] 2.1 Тип инвестирования - СОХРАНЕНИЕ КАПИТАЛА [/b]
  12. инвестирование в активы с низким уровнем риска, но и, соответственно, низким уровнем доходности с целью сохранить, а не приумножить капитал
  13. Что к ним относится:
  14.  
  15. [b]БАНКОВСКИЕ ВКЛАДЫ [/b] aka депозиты.
  16. Ключевая ставка ЦБ - 9% (03.08.2017) Процентные ставки по вкладам: 6-8%
  17. Данный вид инвестирования имеет самый минимальный риск и, соответственно, минимальную доходность
  18. Если вы хотите сохранить деньги и уберечь от инфляции - [b]самый лучший вариант[/b]
  19. ВАЖНО
  20. - делай вклад в одном банке на сумму не более 1.4 млн руб. (гарантийная сумма возврата АСВ в случае отзыва лицензии)
  21. - используйте капитализацию процентов
  22. Как сделать:
  23. 1. идешь на http://www.banki.ru/products/deposits/
  24. 2. выставляешь параметры какие надо, и другое (рекомендую выбирать ТОП-20
  25. 3. смотришь результаты. Просматривай на наличие специальных условий по типу "иметь зп карту" или прочего дерьма
  26. 4. Выбираешь наилучший вариант, звонишь в банк, уточняешь все
  27. 5. если все ок, идешь в банк, октрываешь счет и вклад
  28.  
  29. [b] ЗОЛОТО [/b]
  30. Весьма спорный актив.
  31. в целом, приносит до 15% в год за последние 20 лет.
  32. Прибыль небольшая. И только от долгосрочного вложения и при больших суммах
  33. Самый лучший актив во время экономических кризисов - единственный, который сохраняет рост
  34.  
  35. В каком виде можно взять:
  36. - слитки - НДС и НДФЛ облагаются.  запрещен пересыл, сбыть сложно
  37. - биржа - даже писать не хочу про это, дерьмо
  38. - Инвестиционные монеты - худо бедный вариант среди этих трех калек.
  39. Подробнее про инвестиционные монеты:
  40. - покупай именно ИНВЕСТИЦИОННЫЕ, а не коллекционные (качество хуже, налог платишь)
  41. - НДС не облагается
  42. - НДФЛ не облагаются при продаже на сумму менее 250 тыс.
  43. - монеты легко царапаются и ржавеют (sic!) и из-за этого их цена может упасть в 2-3 раза. Храни бережно
  44. - Не покупай в банках, в нормальных местах монету дают тебе проверить
  45. - Где покупать? 1) Держава 2) МосДрагМет 3) Архитектура финансов 4) Золотой монетный дом 5) Золотой запас
  46. - Что покупать? монеты ИНОСТРАННОГО (настоятельно рекомендуется) производства: Бизон Буффало, Венский филармоникер, Американский орёл, Канадский кленовый лист, жидомасонские Соверены, Японские панды (сначала были инвестиционными). Их ты продашь в любом конце света за приличные деньги
  47. - Как это сделать? Производишь поиск контор в твоём городе контор с монетами. "Инвестиционные монеты твой_город". Находишь конторы. Заходишь на сайты этих контор. Выбираешь монеты. Сравниваешь цены. Звонишь в выбранную контору, уточняешь цену и наличие монет. Делаешь заказ, если всё в порядке и заодно заказываешь пропуск (если нужно). Для тебя на сегодня эти монеты будут отложены. Приезжаешь, осматриваешь монеты (чтоб без пятен и царапин были), если всё OK, то покупаешь. Продавать таким же образом.
  48.  
  49. [b] НЕДВИЖИМОСТЬ [/b]
  50. В период экономического роста, растет стоимость и доходность
  51. Однако во время стагнации и кризисов (ну как сейчас) превращается в зассаный актив, который не растет в цене
  52. Ее характеристики и доходность сильно зависят от региона [spoiler]и дохуища других вариантов [/spoiler]
  53. Например, "Если в МСК недвига может стоить (в кризис!) больше 100 лет аренды, что делает её бессмысленно для покупки без того, чтобы использовать её как средство производства в бизнесе, то в рандом-провинции она может стоить божеские 10 лет аренды, а то и меньше."
  54. ВАЖНО
  55. - Коммерческая доходнее, чем жилая
  56. - Если при продаже недвиги срок владения ею составляет менее 5 лет, то придется платить НДФЛ, что делает ремесло по перепродаже не самым выгодным
  57.  
  58. _________________________________________________________________________________________________________________________
  59.  
  60. [b] 2.2 Тип инвестирования - РОСТ [/b]
  61.  
  62. Рост – увеличение номинальной стоимости инвестиций, путем вкладывания в активы со средним риском и доходностью
  63. Что к ним относится:
  64.  
  65. [b] Корпоративные облигации и облигации федерального займа (ОФЗ) [/b]
  66. Корпоративные облигации -  финансовый инструмент, с помощью которого частное предприятие может привлечь в свою бизнес деятельность дополнительные денежные средства.
  67. Какие существуют, и какие условия по ним:
  68. http://www.rusbonds.ru/cmncorp.asp
  69.  
  70. ОФЗ России
  71. Работает это так: покупаешь за 100 р облигацию, когда срок облигации подходит к концу, гос-во изымает их, платит мне их номинальную цену на момент закрытия + купон от этой цены в течении периода
  72. Также ты можешь перекупить облигацию или перепродать свою кому-то на бирже. Доход по облигациям платят раз в год или чаще.
  73. Виды ОФЗ:
  74. - Облигации с постоянным купонным доходом (обозначаются как ПД, например, ОФЗ-25082-ПД).
  75. - Облигации с переменным купоном (обозначаются ПК, например, ОФЗ-24018-ПК).
  76. - Облигации с индексируемым номиналом (обозначаются ИН, например, ОФЗ-52001-ИН)
  77. - Облигации с амортизацией долга (обозначаются АД, например, ОФЗ-46017-АД ).
  78. Риски - дефолт страны, инфляция и обесценивание рубля.
  79. В ОФЗ с 1кк и с 20% доходности, даже при ИИС 200к реальных не будет хоть ебнись. В лучшем случае 150 в год (это при возврате ндфл, без него ~100к)
  80. Самые ходовые ОФЗ:
  81. РОССИЯ-ОФЗ-26218-ПД
  82. РОССИЯ-ОФЗ-26221-ПД
  83. Подробнее: https://www.minfin.ru/ru/perfomance/public_debt/internal/ofz-n/current/
  84. Как сделать:
  85. 1 вариант: открыть брокерский счет в брокерской компании (Наиболее адекватные: Сбербанк тройка диалог, Финам, БКС, открытие-брокер) и приобрести там
  86. 2 вариант (рекомендуемый): открыть индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) в брокерской компании и приобрести там.
  87. Что такое ИИС?
  88. Это тот же самый брокерский счет, только с набором плюшек
  89. Открывая ИИС и кладя деньги на него (от 30к) , ты можешь торговать ценными бумагами в среднесрочном и долгосрочном периоде
  90. Например, можно купить те же российские ОФЗ с доходностью 8-12%  +купонный доход. Можно купить акций. Но без опыта и знаний в них лучше не суваться
  91. Помимо этого, главная особенность ИИС - получение налоговых льгот от государства
  92. Существуют 2 типа льгот:
  93. 1. Вычет в размере 13 % на вносимые средства из НДФЛ, уплаченный физическим лицом за текущий год по основному месту работы.
  94. Однако максимальная сумма может составлять 52 000 рублей в год (13% от 400к - максимальном взносе для вычета налогов, 1кк - пределльная сумма)
  95. 2. Освобождение от выплаты налога на доход полученный на ИИС, не зависимо от размера дохода
  96. Единственное ограничение в этих счетах, они должны существовать не менее 3х лет и невозможно частичное снятие средств (кроме дивидендных и купонных доходов)
  97. Если снимешь все средства раньше 3 лет, то все вычеты придется вернуть государству
  98.  
  99. [b] Structured products (структурные продукты) [/b]
  100. Принципы:
  101. доходность на уровне 16-18 процентов в год
  102. срок от трех лет.
  103. Если рынок уйдет в минус, получаешь обратно сумму взноса
  104. Если в плюс - есть шанс получить больше, чем по обычным депозитам.
  105. На примере индивидуального страхования жизни: 70% вкладывается в банки и в облиги на 3 года, а на 30% накупают опционов. Через три года 70% превращаются в 100% и если опцион не сыграет, то возвращается на руки сумма первоначального взноса.
  106. В целом страховка как финансовый инструмент, а тем более страховка как часть композитного финансового инструмента — это инструмент для профи, её очень сложно считать для включения в портфель (а имеющиеся структурные продукты обычно бесполезны для приобретения, дешевле самому сварганить и не платить комиссию).
  107.  
  108. [b] p2p credits (Равноправное кредитование. Простыми словами - инвестировать в чужой биз) [/b]
  109. кредитования лиц, без финансовых посредников (банков, например)
  110. Возможно через специальные платформы
  111. Например: Альфа-поток: https://alfabank.ru/make-money/investments/
  112. Что ты должен знать и делать, прежде чем давать деньги мамкиным бизнесменам:
  113. • Проверяешь все его документы, что паспорт действительный, пробиваешь по реквизитам его ИП (или ООО), с паспортом идёте к нотариусу и оформляете расписку (с физлицом) или договор займа, что он обязуется до такого-то срока вернуть тебе такую-то сумму. Если не вернёт, то эта бумажка даст тебе основание идти в суд и требовать уплаты по суду (или в досудебном порядке). Это и будет одна из гарантий твоих.
  114. • Второй гарантией может стать залог. Например, часть товара может храниться у тебя. Если тебя кидают, то ты товар сам продаёшь (может и со скидкой, чтоб побыстрее продать) и возвращаешь (полностью или частично) свои деньги.
  115. • если нужно будет судиться, то по времени это месяца 3. По затратам, какой-то процент от суммы долга, вроде 7% что ли. Все судебные затраты можно (и нужно) повесить на должника, они приплюсуются к сумме его долга.
  116. • Еще такой момент: ИП в случае судебных разборок прижмут анус. Потому бизнес напрямую привязан к собственнику. ООО же это бизнес полностью отделенный от собственников и имущество собственников всегда с ними же и остаётся. В крайнем случае можно привлечь к субсидиарной ответственности, но это только в особых и крупных случаях. Поэтому С ООО мало смысла судится.
  117. Сложно назвать инвестициями — это такой бизнес ростовщика.
  118. Алсо надо считать риски по моделям (как банки считают), «экспертная» калькуляция пальцем ко лбу приведёт вас на дно.
  119. Почему это не самый лучший бизнес
  120. - Банки могут просрать часть кредитов, за счет большого оборота (у банков затраты на инфраструктуру (т.е. в т.ч. и юридическое сопровождения, на расчёт рисков) на 1 выданный кредитный рубль на несколько порядков дешевле частника, а доход выше, т.к. они могут в большей степени рисковать из-за того же оборота). Вы если просрете - то все или часть
  121. - Бандиты могут выбить деньги, если напрямую инвестировать. Ты можешь только пососать леденец в случае чего.
  122.  
  123. [b] Open-end funds (ПИФы) [/b]
  124. https://ru.wikipedia.org/wiki/Паевой_инвестиционный_фонд
  125. Сам выбирай, что лучше
  126. ПИФы альфакапитал - не бери. Последнее время они в минусе, хотя индекс в плюсе — это конечно приговор.
  127. Как пример: ПИФы сбербанка https://www.sberbank.ru/ru/person/contributions/pif
  128. Все ПИФы в РФ имеют адскую комсу
  129. А вообще, ПИФы сейчас считаются не самым лучшим инвестициями.
  130. Если хочешь обмазатья фондами то:
  131.  
  132. [b] ETF [/b]
  133. ETF (Exchange Traded Fund) - это открытый инвестиционный фонд, паи которого торгуются на бирже.
  134. ETF - портфель акций или активов, чаще всего повторяющий биржевой индекс, например, S&P 500.
  135. Покупая или продавая ETF, вы на самом деле торгуете корзиной некоторых активов. Похожи на обычные ПИФ (Паевые Инвестиционные Фонды),
  136. Пример: http://www.moex.com/s221
  137. Как сделать:
  138. 1. открываешь брокерский счет или ИИС (про ИИС см. инфу выше)
  139. 2. выбрать торгуемые ETF на московской бирже
  140. 3. забыть про него на год
  141. Минус - на московской бирже ограниченное количество ETF (только от российского фонда Finex)
  142. Чтобы получить доступ к зарубежным ETF, нужен иностранный брокерский счет (например, можно открыть в Interactive brokers)
  143.  
  144. _________________________________________________________________________________________________________________________
  145.  
  146. [b] 2.3 Тип инвестирования - ЗНАЧИТЕЛЬНОЕ УВЕЛИЧЕНИЕ КАПИТАЛА [/b]
  147. Высокорисковые инвестиции и спекуляции – значительное увеличение капитала, принимая повышенные риски его потери [/b]
  148.  
  149. [b] Stock exchange - фондовый рынок [/b]
  150. Если хотите этим очень сильно упороться - то добро пожаловать в соседний MOEX-тред: https://2ch.hk/biz/res/935924.html
  151.  
  152. 1. вариант: открыть брокерский счет или ИИС в брокерской компании (Наиболее адекватные: Сбербанк тройка диалог, Финам, БКС, открытие-брокер)
  153. 2. На основе фундаментального и технического анализа, новостей, инсайдов, астрологии, танцев с бубном и русского "авось епта" приобрести акции
  154. 3. (опционально) Наблюдать за тем, как вы сосете из-за очередных многоходовочек, санкций, саммитов, собраний ОПЕК, вирусов
  155. Российские брокеры дадут тебе торговать только на моекс бирже
  156. если вы покупаете акции РФ, они храняться в депозитарии и если брокер лопнет — они всё равно остануться у вас.
  157. Если хочешь акций западных буржев то:
  158. ИЛИ выбери брокера, который может предоставить ограниченный набор инструментов (финам, БКС)
  159. ИЛИ иди на СПБ биржу
  160. ИЛИ открой счет в иностранной брокерской компании, которая сотрудничает с Рашкой
  161. Один из самых норм - IB (interactive brokers), United traders
  162.  
  163. И помни два главных правила:
  164. 1) покупай на низах, продавай на верхах
  165. 2) не теряй деньги, зарабатывай деньги.
  166. (спижжено у коллег из moex треда)
  167.  
  168. [b] Forex [/b]
  169. Чем черт не шутит
  170. Спекуляция на курсе валют
  171. Если хочешь упорться (не советую) пройди в соседний форекс тред https://2ch.hk/biz/res/938514.html
  172. Если не хочешь сам ебаться с плечами, просадками, новостями, то:
  173.  
  174. [b] ПАММ-счета [/b]
  175. https://ru.wikipedia.org/wiki/ПАММ-счёт
  176. Алсо, у нас в предыдущих тредах был один трейдер с памм-счетом в альфа-форексе с довольно хорошей статистикой
  177. Можешь для начала в него попробовать влошиться
  178. Многие так сделали, пока не жалеем
  179. Ссылок давать не будут, а то еще пидорнут за рекламу
  180.  
  181. [b] Крипто-валюта [/b]
  182. Для крипто[spoiler]петухов[/spoiler]анонов есть свой отдельный загон - https://2ch.hk/cc/
  183. очень спекулятивна и обладает высокой волатильностью, огромное количество коинов это пузыри/пирамиды, цель и существования которых нагреть карман деву и памперам.
  184. Но реактивным ростом и падениями она как раз и интересна.
  185. Также интересна тем, что является единственным уникальным финансовым инструментов вложиться в теневой бизнес, что даёт отличный результат по доходности на единицу риска в портфеле из акций и криптовалют, особенно в кризис, особенно с учётом дохода от перебалансировки портфеля
  186. Майнинг - Не имея солидных средств, бесплатного электричества и нормального места где все это разметить майнинг довольно глупое занятие, в лучшем случае ферма окупится через пол года, это если курс будет расти и сложность не уйдет ввверх сильно. Намного проще влошить например по 10к в пять разных говнофорков или ico в начале, через полгода хотя бы один форк да сделает х2, а скорее всего х10 или больше
  187.  
  188. _________________________________________________________________________________________________________________________
  189.  
  190. EXTRA
  191.  
  192. ***ТЕОРИЯ, КОТОРУЮ НУЖНО ЗНАТЬ
  193.  
  194. 1 Диверсификация
  195. Диверсификация может уменьшать ваш выигрыш. Но она также уменьшает и риск.
  196. - Если вы профессионал и четко уверены в своем финансовом инструменте (например, Кийосаки), а риск считаете стремящимся к нулю, то вам и вправду нет смысла разбрасываться на различные финансовые инструменты.
  197. - Но если ты простой мимокрокодил без особого опыта, то это твой путь
  198. - Иногда, сумма инструментов может дать лучший результат, чем отдельные инструменты, входящие в ее состав
  199. - Есть и разные диверсификации, их много, но самое главное — надо уметь оценивать мат. ожидание и дисперсию по каждому инструменту, в которую хотите вкладываться.
  200. - Чтобы давать точные прогнозы по акциям, надо годами курить определённую отрасль, а лучше быть инсайдером в какой-нить крупной конторе, в противном случае лучше положить все деньги в банк под процент
  201.  
  202. Идеальный состав инвестиций:
  203. 1) Портфель N0 – черный день
  204. 2) Портфель N1 – резерв и сохранение. Состоит из максимально надежных фондов
  205. - наличный резерв
  206. - запас в депозитах в надежных банках
  207. - запас в металлах
  208. - Недвижимость (жилая, земля)
  209. 3) Портфель N2 – основной инвестиционный портфель. Рискованные активов — а, значит, и более прибыльных.
  210. - облигации
  211. - долгосрочные инвестиционные фонды — вложение в малорисковые высоколиквидные долгосрочные фонд
  212. - надежные акции — вложение в акции малорисковых высоколиквидных надежных предприятий
  213. - деривативы - фьючерсы, опционы, свопы
  214. - венчурные фонды (чем черт не шутит) — вложение в средне- и высокорисковые фонды
  215. - форекс (не бейте сильно, для примера)
  216.  
  217. Modern portfolio theory (MPT), or Mean-variance analysis (Портфельная теория Марковица)
  218. - Портфельная модель Марковица представляет собой подход, основанный на анализе ожидаемых средних значений и вариаций случайных величин.
  219. портфель Марковица включает в себя два ключевых принципа:
  220. o   оптимальное соотношение риск/доходность
  221. o   и портфель из наименее коррелируемых активов.
  222. Данная методика направлена на оптимальный выбор активов для покупки с учетом установленного критерия риск/доходность. Суть в том, чтобы минимизировать возможные риски просадки депозита. Для этого рассчитывается оптимизация портфеля с вектором доходности и ковариационной матрицей.
  223. Ожидаемая доходность портфеля в целом определяется двумя значениями:
  224. 1) Математическое ожидание – ожидаемая доходность от портфеля (среднее значение распределения доходностей)
  225. 2) Дисперсия – риск портфеля (стандартное отклонение возможных значений доходности)
  226.  
  227. Tobin Portfolio theory
  228. 2 ключевых отличия модели Тобина от модели Марковица:
  229. - использование т.н. «безрисковых активов», дающих определенную доходность без риска просадки (чаще всего это облигации или банковские депозиты);
  230. - возможность применения коротких сделок наряду с длинными (у Марковица «only long»).
  231. Таким образом, в модели Джеймса Тобина при отборе инвестиционных инструментов не требуется применять фильтрацию по фактору потенциальной просадки.
  232. Кроме того, важным отличием является также и то, что в данной модели больший акцент делается на структуре рынка, нежели структуре допустимых портфелей. Т.е. иными словами – классификация возможных активов более широкая и может включать даже синтетические опционные позиции.
  233.  
  234.  
  235. **ЧТО ПОЧИТАТЬ?
  236. Книгу Арсергера
  237. Книгу дамодарана
  238. Инвестиции Шарпа
  239. Принципы корпоративных финансов
  240. Дамодаран - "инвестиционная оценка"
  241. https://journal.tinkoff.ru/multilplicator/
  242. https://github.com/jksn4276723467/moexthread/blob/master/README.md
  243. http://pr0.mybb.ru/
RAW Paste Data
We use cookies for various purposes including analytics. By continuing to use Pastebin, you agree to our use of cookies as described in the Cookies Policy. OK, I Understand
 
Top